Reading 46 Basics of Derivative Pricing and Valuation是2022年CFA一级教材中的一个章节知识，在这一章节中考生需要掌握什么知识？主要讲哪些知识呢？毕竟每一章节都有不同的要求，跟着融跃CFA一级看看这一章节！

本部分内容主要掌握如何利用无套利方法推导衍生品的定价与估值；掌握期货与远期合约的不同点，掌握持有成本的定义，以及如何根据持有成本持有收益以及无风险利率来对远期合约进行定价；要深刻理解利率互换的定义，同时对于影响期权 put 和 call 的各种因素要予以掌握，考试的时候经常会告诉我们一些因素，让我们选择该因素的变动对期权价值的影响。


除此之外，对于 Put-Call Parity 的掌握也*重要，考试的时候经常让我们根据其中的某三个因素来做变换得到第四个因素的复制策略。另外，需要掌握基本的利率二叉树估值方法。

知道了这一章节要求，那主要掌握的内容是什么？今天跟着小编一起看看！

◼ 掌握衍生品定价的基本原则。

◼ 掌握远期合约的定价和估值。

◼ 掌握期货合约的定价和估值。

◼ 掌握期货合约和远期合约定价的不同。

◼ 了解互换合约的定价和估值。

◼ 掌握期权的定价和估值。

◼ 掌握美式期权与欧式期权的区别。

CFA考试是需要考生掌握每一reading的知识，在备考CFA金融知识过程中需要考生坚持，不知道你遇到问题是怎么解决的？知识上的问题这边有CFA课程和老师可以帮助你，有需要可以在线咨询或者添加老师微信。