融跃教育

来自:FRM > 二级 > Credit Risk Measurement and Management > An Introduction to Securitization 2019-10-17 17:11
二级押题109,选项c是正确答案,但是它提到both tails变厚。请问为什么both?b选项错在哪里
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emma嫑黑眼圈

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2208天前

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融跃FRM答疑老师    2019-10-18 14:46

致精进的你:

B说的是,由于整个抵押贷款池的损失分布的密集区域向股权部分转移,因此信用VAR将增加。。。这说的是什么? both是因为相关性增加,要么违约量很大,要么违约量非常小。损失分布向两个极端倾斜。

The real talent is resolute aspirations.
真正的才智是刚毅的志向。

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