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来自:FRM > 一级 > Financial Markets and Products 2023-04-16 21:20
老师请问这道题c懂,但是A不懂,这个一共从两个角度分析,一个时间价值,利率上升无论看张看跌期权,价格都下降。如果是内涵价值,我觉得利率上升,资产价格下降,应该看张价格下跌,看跌期权上涨呀(我觉得)
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157天前

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Ben    2023-04-17 15:43

致精进的你:

同学你好,题干中的关键词:第一个是欧式期权,第二个是看涨期权,欧式期权决定了不可以提前行权,C选项的意思是距离到期的时间,这个时间越长,意味着已经过去的时间越小,也就是期权的时间价值越小,那么期权的价格就越低,所以C错。另外A选项中的无风险利率,显而易见,利率越大,股票的货币时间价值越大,S越大,看涨期权的内在价值S-K就越大。

The real talent is resolute aspirations.
真正的才智是刚毅的志向。

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