来自：FRM > 二级 > Market Risk Measurement and Management 2022-08-18 15:52
这个题目不太会，为啥选c呢
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liuxuyao 2022-08-18 16:23
致精进的你:
Δ衡量的是期权价格对标的资产价格变动的敏感性。Vega衡量期权价格对标的股票波动性变化的敏感性。做多看涨期权，呈现出来的Δ是正的，Vega也是正的，随着标的资产价格剧烈下降，此时Δ因为标的资产价格的下跌给期权带来的是负面的影响，造成的是损失，但是Vega因为股票期权波动率呈现出来的特征，当标的资产价格剧烈下降时，隐含波动率是上升的，给期权带来的是正向的影响，所以Vega敞口带来的是盈利
The real talent is resolute aspirations.
真正的才智是刚毅的志向。
