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来自:FRM > 二级 > 综合押题 2020-11-12 08:45
综合押题16题,老师讲解时说equity和到期时间t是成反向变动的,但是基础班morton model章节的表格显示equity和t,σ,r都是同向变动的,哪个是对的啊?
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744天前

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liuxuyao    2020-11-12 10:18

致精进的你:

同学,押题16题老师是分情况讲的,有优良的公司情况和差的公司情况,是要分情况考虑的;讲义中只是单单对于输入这个inputs,对计算公式的大小的影响

The real talent is resolute aspirations.
真正的才智是刚毅的志向。

追问12020-11-12 12:38

但是区分优良公司情况和差的公司情况不是为了区分sub更像senior还是equity么?

回答2020-11-12 15:27

对的同学,这是两个知识点啊,不要搞混

追问22020-11-13 07:56

那老师您能帮忙归纳一下么,在优良和差的情况下,senior,sub,equity分别怎样变动

回答2020-11-13 08:52

同学,在那个押题题目中老师帮忙归纳好的,可以去回顾一下

追问32020-11-13 13:01

所以,对与equity来说,不管情况是优良还是差,t增加,value都是减少的嘛?

回答2020-11-13 13:49

如图所示

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